Abstract:
Este trabajo propone una nueva aplicación de la Teoría del Portafolio Eficiente de Harry Markowitzbasada en técnicas computacionales para generar un modeloque obtenga carteras de activos de una manera eficaz y eficiente. Dichascarteras estarán compuestas poracciones pertenecientes al Mercado Argentino de Valores, específicamente en el lapso 2016-2017.Se pretende explicar en un principio estateoría, desarrollada en hoja y papel junto a sus principales componentes estadísticos. Posteriormente se trasladaráel desarrollo al lenguaje de programación Pythonobteniendo los datos mediante una herramienta llamada API, queserán la materia prima para los cálculos matemático-estadísticosque nos dirán cuáles activos elegir para componer la cartera, se procederá a asignar proporciones aleatorias a cada activo conformantey se desarrollará el cálculo del riesgo y rendimiento de esta.Finalmente se iterará n veces este proceso, simulando múltiples carteras las cuales conformaran la nube de portafolios junto a la frontera eficiente. Se elegirán distintos portafolios a lo largo de la frontera y se comparará sus rendimientos frente al índice MERVAL en el últimosemestre del 2017.Adicionalmente, se hará una comparación entre portafolios eficientes y no eficientes, para demostrar el grado devalidez y funcionamiento del modelo asociado.
